Regole di controllo del rischio per condotte di trading anomale dell'Exchange MGBX (Revisione 2025)

Capitolo 1 Disposizioni generali

1.1 Al fine di mantenere un ambiente di trading equo e prevenire la manipolazione del mercato, il wash trading, l'abuso di arbitraggio e altre condotte improprie, le presenti Regole definiscono i criteri per identificare comportamenti di trading anomali e le relative misure di gestione.

1.2 Le presenti Regole si applicano a tutti gli utenti e partner di MGBX. Le violazioni saranno gestite in base al grado di gravità attraverso un sistema di applicazione a più livelli.

1.3 Il sistema di controllo del rischio della piattaforma adotta un monitoraggio automatizzato in tempo reale combinato con una revisione manuale per determinare le violazioni.

 

Capitolo 2 Definizione di comportamento di trading anomalo

2.1 Trading a brevissimo termine Apertura e chiusura frequente di posizioni in un arco di tempo estremamente breve; qualsiasi singolo ordine con una durata di detenzione inferiore a 40 secondi.

2.2 Comportamento di trading eccessivo / ad alta frequenza Posizioni intraday insolitamente grandi che superano chiaramente la normale attività di trading. Nello stesso giorno di rebate, se il numero o il valore degli ordini eseguiti entro 3 minuti e 30 secondi è ≥ 50% del volume giornaliero totale, è considerato anomalo.

2.3 Violazioni coordinate da account correlati (Stesse informazioni KYC, dispositivo, indirizzo IP, registrazioni dei flussi di fondi o modelli di comportamento di trading simili)

• Manipolazione del mercato:
  Utilizzo di account correlati per manipolare i prezzi di mercato attraverso operazioni abbinate o inverse al fine di ottenere profitti illeciti.

• Auto-trading:
  Esecuzione di operazioni tra lo stesso account o account correlati.

• Violazione dei limiti di posizione:
  Posizioni combinate su account correlati che superano il limite di posizione dell'exchange.

• Wash Trading:
  Esecuzione di wash trade utilizzando account personali e correlati.

• Trading con account A/B:
  Utilizzo di uno o più account per eseguire trading A/B.

• Trading convergente anomalo:
  Comportamento di trading anormalmente convergente tra account correlati.

• Farming di commissioni multi-dispositivo / multi-account:
  Utilizzo di più dispositivi o account per il farming di commissioni o l'esecuzione di operazioni di copertura.

2.4 Trading non autorizzato tramite codice / furto di account Accesso all'account di un'altra persona o utilizzo di account correlati per condurre operazioni illegali o trasferimenti di fondi senza autorizzazione.

2.5 Violazioni tecniche

• Trading ad alta frequenza:
  Tasso di ordini programmatici basati su API non segnalato superiore a 100 volte al secondo o tasso di cancellazione ≥ 70%.

• Abuso di exploit:
  Inclusi, a titolo esemplificativo ma non esaustivo, arbitraggio sui tassi di finanziamento, manipolazione del prezzo dell'oracolo e arbitraggio sulla latenza del sistema.

2.6 Trading quantitativo non autorizzato Esecuzione di trading di arbitraggio quantitativo senza autorizzazione.

2.7 Trading su conto gestito (trading per procura) Trading effettuato operando per conto di un'altra persona.

2.8 Manipolazione dei prezzi e comportamenti malevoli Inclusi pump-and-dump, spoofing, ordini falsi, transazioni false o altre attività malevole che influenzano i prezzi di mercato.

2.9 Sfruttamento di vulnerabilità o difetti del sistema per trarne profitto Incluso l'uso di metodi tecnici o anomali per trarre profitto o danneggiare altri utenti o gli interessi della piattaforma.

2.10 Comportamento di mercato dannoso Qualsiasi comportamento che comprometta l'equità, la stabilità o danneggi i diritti degli utenti — inclusa la diffusione di informazioni false, segnali di trading fuorvianti o arbitraggio collusivo.

2.11 Trading di arbitraggio su small-cap Esecuzione di trading modellato o anomalo sfruttando i tassi di finanziamento o la profondità di liquidità di token minori.

 

Capitolo 3 Meccanismo di penalità a più livelli

1. Trading futures standard:

   Livello di violazione	Criteri di determinazione	Misure di penalità
   Minore	Prima infrazione senza profitto ottenuto	Avvertimento + regolamento del rebate del 50% per il giorno
   Moderato	Infrazione ripetuta o profitto < 1.000 USDT	Congelamento dell'account per 3 giorni + recupero dei guadagni illeciti
   Grave	Manipolazione malevola o profitto ≥ 1.000 USDT	Ban permanente + confisca del capitale e dei profitti

2. Trading con bonus futures (fondi di prova): i profitti derivanti da violazioni delle regole di controllo del rischio non saranno distribuiti o saranno recuperati.

3. Copy Trading (Lead Trader): cessazione immediata dello status di trader con squalifica permanente da future collaborazioni.

 

Capitolo 4 Ricorsi e trasparenza

4.1 Processo di ricorso:

• Gli utenti devono inviare prove di supporto a Help@mgbx.com entro 7 giorni dall'imposizione delle penalità.

• Il team di controllo del rischio risponderà entro 48 ore (esclusi i giorni festivi).

• I casi contestati saranno esaminati congiuntamente dai team di controllo del rischio e tecnico, e le decisioni finali saranno annunciate entro 15 giorni.

 

Capitolo 5 Disposizioni supplementari

5.1 Le presenti Regole saranno periodicamente riviste e aggiornate; eventuali revisioni importanti saranno annunciate con 7 giorni di anticipo.

5.2 L'interpretazione finale delle presenti Regole appartiene a MGBX. Per questioni non coperte dal presente documento, fare riferimento al Contratto Utente.

Data di entrata in vigore: 22 luglio 2025

Team MGBX

22 luglio 2025